Home
Login.
Artikelilmiahs
14753
Update
NADIA PARAMITHA ANDRIYANI
NIM
Judul Artikel
ANALISIS DAMPAK STOCK SPLIT TERHADAP ABNORMAL RETURN, TINGKAT VOLUME PERDAGANGAN, DAN BID-ASK SPREAD PADA PERUSAHAAN YANG TERDAFTAR DI BEI TAHUN 2012-2014
Abstrak (Bhs. Indonesia)
Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis dampak stock split terhadap abnormal return, tingkat volume perdagangan, dan bid-ask spread pada perusahaan yang terdaftar di BEI dengan mengambil sampel 21 perusahaan pada periode pengamatan 2012-2014. Dalam penelitian ini variabel independennya adalah pengumuman stock split, dan variabel dependennya adalah abnormal return, volume perdagangan saham, dan bid-ask spread. Metode yang digunakan dalam penelitian ini adalah event study. Periode penelitian selama 11 hari, termasuk 5 hari sebelum, 1 hari event, dan 5 hari sesudah event. Sedangkan alat uji yang digunakan adalah uji statistik paired sample t-test dan wilcoxon signed rank test. Pengujian hipotesis dalam penelitian ini diuji dengan menggunakan SPSS versi 16.0. Hasil penelitian menunjukkan bahwa abnormal return menurun secara signifikan sesudah stock split, tingkat volume perdagangan meningkat secara signifikan sesudah stock split, dan bid-ask spread meningkat secara signifikan sesudah stock split.
Abtrak (Bhs. Inggris)
This study aims to analyze the impact of stock split to abnormal return, volume activity, bid-ask spread at the Indonesian Stock Exchange (BEI) by taking a sample of 21 companies in the observation period 2012-2014. In this study the independent variable is the announcement of the stocak split, and the dependent variable are abnormal stock returns, trading volume, and bid-ask spread. The method used in this study is the event study. The event period taken is 11 days including 5 days before, 1 day event, and 5 days after the event. While test equipment is a statistical test useing paired sample t-test and wilcoxon signed rank test. This hypothesis was tested by using SPSS version 16.0. The results showed that abnormal return decreased significantly after stock split, trading volume increased significantly after stock split, and bid-ask spread increased significantly after stock split.
Kata kunci
Pembimbing 1
Pembimbing 2
Pembimbing 3
Tahun
Jumlah Halaman
Save