Update Artikelilmiah: 13811

KUKUH HARIYADI

NIM

Judul Artikel

Abstrak (Bhs. Indonesia)

Penelitian ini merupakan studi empiris pada perusahaan manufaktur yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) tahun 2010-2013. Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh perataan laba terhadap reaksi pasar dan risiko investasi, menganalisis perbedaan reaksi pasar antara perusahaan perata laba dan bukan perata laba, dan menganalisis perbedaan risiko investasi antara perusahaan perata laba dan bukan perata laba.
Sampel pada penelitian ini sebanyak 45 perusahaan manufaktur yang terdaftar di BEI dari tahun 2010-2013 yang diperoleh setelah melakukan metode purposive sampling. Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder yang diperoleh melalui dokumentasi. Data yang telah terkumpul dianalisis dengan metode analisis jalur dan Mann Whitney-U.
Berdasarkan hasil analisis data yang telah dilakukan, penelitian ini  menunjukan : (1) perataan laba tidak berpengaruh signifikan terhadap reaksi pasar, (2) perataan laba tidak berpengaruh signifikan terhadap risiko investasi, (3) tidak ada perbedaan reaksi pasar antara perusahaan perata laba dan bukan perata laba, dan (4) tidak ada perbedaan risiko investasi antara perusahaan perata laba dan bukan perata laba.

Abtrak (Bhs. Inggris)

This research is a study empirical research at manufactured companies listed in Bursa Efek Indonesia (BEI) in 2010-2013. The research aims to analyze the impact of income smoothing to the market reaction and investment risk, analyze the difference of market reaction to the income smoother and non income smoother companies, and analyze the difference of investment risk between income smoother and non income smoother companies.
Samples of this research is 45 manufactured companies listed in BEI in 2010-2013, obtained after using purposive sampling method. The data of this research is secondary data was taken through a documentation. The data is analysis by path analysis and Mann Whitney-U test.
The results of the analysis in this research shows : (1) income smoothing have no significant effect on the market reaction, (2) income smoothing have no significant effect on the investment risk, (3) there is no difference of market reaction between smoother and non smoother companies, and (4) there is no difference of investment risk between smoother and non smoother companies.

Kata kunci

Pembimbing 1

Pembimbing 2

Pembimbing 3

Tahun

Jumlah Halaman